FONDS professionell Österreich, Ausgabe 4/2016

64 www.fondsprofessionell.at | 4/2016 markt & strategie I vermögensverwaltende fonds Ranking vermögensverwaltender Fonds über 3 Jahre Die Frage, welche Charakteristika ein vermögensverwaltender Fonds (VV-Fonds) aufweisen sollte, ist schwer zu beantworten. Das Analyse- und Beratungshaus MMD Multi Manager hat für seine Datenbank folgende Definition festgelegt: 1. Es muss im Rahmen eines verbindlich definierten Investmentprozesses ein flexibles Asset Management über mindestens drei Assetklassen (inkl. Cash-Position) stattfinden. 2. Es muss ein Risikomanagement zur Begrenzung des maximalen Verlustes vorliegen, das einen Kapitalerhalt im Rahmen eines klar definierten Anlagehorizonts anstrebt. 3. Es muss eine unabhängig von Marktindizes gemanagte Anlagestrategie vorliegen. Die Datenbank von MMD enthält neben diesen „Basis-VV-Fonds“ mit einer „integrierten Asset Allocation“ auch vermögensverwaltend gemanagte Fonds, die sich lediglich auf bestimmte Assetklassen konzentrieren, beispielsweise vermögensverwaltende Aktien- oder Rentenfonds und alternative Investmentfonds (Hedgefonds oder „Newcits“). Das Universum umfasst aktuell rund 1.500 Produkte, die die Grundlage für die folgende Über- sicht bilden. Auch vermögensverwaltend gemanagte Fonds zeichnen sich durch unter- schiedliche Chancen-Risiko-Profile aus. Die Fonds in der Übersicht sind daher vier un- terschiedlichen Kategorien zugeordnet. Die Klassifizierung orientiert sich am jeweiligen Fondskonzept und den vorgegebenen Anlagerichtlinien. Defensiv: kontinuierlicher Vermögenszuwachs bei geringer Schwankungsbreite. Anlagehorizont: mindestens drei Jahre. Aktiv / Fondsname KAG Asset Manager ISIN Fondsart Quantitativ Kategorie „Defensiv“ jünger 5 Jahre – Ranking 3 Jahre JPM – Global Macro Balanced Fund J.P. Morgan AM J.P. Morgan AM LU0070211940 MF primär Anleihen/Welt Aktiv BL Global 30 BLI – Banque de Luxembourg BLI – Banque de Luxembourg LU0048292394 MF primär Anleihen/Welt Aktiv 3 Banken KMU-Fonds 3 Banken-Generali Invest 3 Banken-Generali Investment AT0000A06PJ1 MF primär Anleihen/Welt Quantitativ Kepler Mix Solide Kepler-Fonds KAG Kepler Fonds AT0000722582 MF primär Anleihen/Welt Aktiv Deka-Stiftungen Balance Deka Investment Deka Investmentfonds DE0005896864 MF primär Anleihen/Welt Quantitativ Nordea – MM Conservative Nordea Investment Funds Nordea Bank LU0946760880 DF überwiegend Rentenfonds Aktiv CS Reddito Credit Suisse AM Fund Service Credit Suisse LU0078046520 MF primär Anleihen/Europa Aktiv Raiffeisenfonds-Sicherheit Raiffeisen KAG Raiffeisen Capital Management AT0000811641 DF überwiegend Rentenfonds Aktiv Klassik Strategie Ertrag Raiffeisen Salzburg Invest Raiffeisen Salzburg Invest AT0000961073 MF primär Anleihen/Welt Aktiv Meinl Exclusive World Bonds & Properties Julius Meinl Investment GmbH Meinl Bank AT0000679428 DF überwiegend Rentenfonds Aktiv MMD-Index VV-Fonds Defensiv Kategorie „Ausgewogen“ jünger 5 Jahre – Ranking 3 Jahre 4Q-Special Income Fonds Hansainvest TBF Global AM DE000A1JRQD1 MF Aktien+Anleihen/Welt Quantitativ MS Global Balanced Risk Control Morgan Stanley IM Morgan Stanley IM LU0694238501 MF Aktien+Anleihen/Welt Aktiv Mainfirst Absolute Return Multi Asset Mainfirst Mainfirst Bank LU0864714000 Absolute Return / sonstige Strategien Aktiv 3 Banken Absolute Return-Mix 3 Banken-Generali Invest 3 Banken-Generali Investment AT0000619051 Absolute Return / sonstige Strategien Aktiv 3 Banken Portfolio-Mix 3 Banken-Generali Invest 3 Banken-Generali Investment AT0000654595 MF Aktien+Anleihen/Welt Aktiv 3 Banken Sachwerte-Fonds 3 Banken-Generali Invest 3 Banken-Generali Investment AT0000A0ENV1 MF Aktien+Anleihen/Welt Aktiv BGF Global Multi Asset Income Fund Blackrock Blackrock LU0784385840 MF Aktien+Anleihen/Welt Aktiv Veri Multi Asset Allocation Veritas Investment Veritas Investment DE0009763235 MF primär Anleihen/Welt Quantitativ First Private Wealth First Private Investment First Private Investment DE000A0KFTH1 Absolute Return / sonstige Strategien Aktiv Gutmann Investor Dynamisch Gutmann Bank Gutmann AG AT0000779376 DF Aktien- + Rentenfonds Aktiv MMD-Index VV-Fonds Ausgewogen Kategorie „Offensiv“ jünger 5 Jahre – Ranking 3 Jahre Parium Dynamic Fund Axxion Axxion LU0425671830 Zertifikatefonds Aktiv Pioneer – Abs. Ret. Multi-Strat. Growth Pioneer Asset Management Pioneer Investments LU0363629790 MF primär Aktien/Europa Aktiv Top Ten Classic Oppenheim Asset Management DFP Dt. Finanz Portfolioverw. LU0099590506 DF überwiegend Aktienfonds Aktiv JPM – Asia Pacific Income J.P. Morgan AM J.P. Morgan AM LU0210527791 MF primär Aktien/Welt Aktiv Nordea – MM Aggressive Nordea Investment Funds Nordea Bank LU0946759445 DF hauptsächlich Aktienfonds Aktiv X of the Best – dynamisch Feri Trust MLP by Feri Trust LU0374994712 DF überwiegend Aktienfonds Aktiv LGT Strategy 5 Years LGT Capital Partners LGT Capital Management LI0019352926 MF Aktien+Anleihen/Welt Aktiv 3 Banken Offensiv-Pensionsfonds 3 Banken-Generali Invest 3 Banken-Generali Investment AT0000765128 MF primär Aktien/Welt Aktiv Metzler Vermögensverwaltungsfonds 70 Metzler Investment B. Metzler seel. Sohn & Co DE000A1J16Y5 MF Aktien+Anleihen/Welt Aktiv DWS Vermögensmandat-Dynamik Deutsche Asset Management DWS Investment LU0309483781 MF primär Aktien/Welt Aktiv MMD-Index VV-Fonds Offensiv Kategorie „Flexibel“ jünger 5 Jahre – Ranking 3 Jahre Metzler Global Multi Asset Risk Limit Metzler Ireland Limited B. Metzler seel. Sohn & Co IE00B8KKF339 MF Aktien+Anleihen/Europa Quantitativ FvS – Multiple Opportunities II Flossbach von Storch Invest Flossbach von Storch LU0952573482 MF Aktien+Anleihen/Welt Aktiv Ampega Responsibility Fonds Ampega Investment Focus Asset Management DE0007248700 DF Aktien- + Rentenfonds Aktiv IAMF Flexible Assets MK Luxinvest Karl Merk Finanzberatung LU0224193077 DF Aktien- + Rentenfonds Aktiv Axa – Global Optimal Income Axa Funds Management Axa Investment Managers LU0465917044 MF Aktien+Anleihen/Welt Aktiv MFS Meridian Global Multi-Asset MFS Meridian Funds MFS International LU0219442463 MF Aktien+Anleihen/Welt Aktiv Pioneer – Multi Asset Real Return Pioneer Asset Management Pioneer Investments LU0701928615 Absolute Return / sonstige Strategien Aktiv Global Opportunities Haig-Worldselect Hauck & Aufhäuser Investment MS Finance Support LU0288319352 MF Aktien+Anleihen/Welt Aktiv Euro Konzept Fonds GS&P KAG Grossbötzl, Schmitz & Partner LU0070000491 MF Aktien+Anleihen/Welt Aktiv Grenbell Best of Switzerland Spängler IQAM Invest European American Inv. Bank AT0000A0ZFT6 MF Aktien+Anleihen/Europa Aktiv MMD-Index VV-Fonds Flexibel