FONDS professionell Dachfonds-Studie, Ausgabe 2/2025

FONDS professionell DACHFONDS- Studie 2/2025 www.fondsprofessionell.at 15 Ein genauer Blick auf die größten heimischen Dachfondsan- bieter Erste Asset Management, Amundi Austria, Raiffeisen KAG, Kepler-Fonds, 3 Banken-Generali und Gutmann KAG zeigt, dass die ausländischen Subfondslieferanten erfolgreich um die Gunst der Dachfondsmanager werben konnten (siehe Grafiken nächste Seite). So machte etwa der Subfondsanteil der eigenen Fonds bei der Erste Asset Management 2007 noch 69 Prozent aus, aktuell liegt man bei 45 Prozent. Bei der Raiff- eisen KAG waren es 2007 noch stolze 80 Prozent, seither sank der Anteil an eigenen Subfonds aber kontinuierlich auf zuletzt 55 Prozent. Bei der mit Amundi fusionierten Pioneer IA war der Anteil an Eigenfonds im Dachfondsbestand bereits im Jahr 2007 mit 70 Prozent deutlich niedriger als bei der Raiffeisen KAG. Aktuell liegt man bei 29 Prozent. 2.6. So sind die sechs größten Dachfondsanbieter investiert Stephan Lukesch verantwortet bei Amundi Austria als Dachfondsma- nager den Kon- zept : Ertrag ausgewogen. Konzept : Ertrag ausgewogen Stammdaten ISIN AT0000A0KR10 (T) Kategorie Mischfonds anleihenorientiert Fondsvolumen 528,2 Mio. Euro Laufende Kosten 1,37 % p.a. Rating MVD/EDA  / – Kurt Schappel- wein leitet seit dem Jahr 2005 bei Raiffeisen Capital Management die Abteilung „Multi-Asset“. Dachfonds Südtirol Stammdaten ISIN AT0000738281 (T) Kategorie Mischfonds ausgewogen Fondsvolumen 496,1 Mio. Euro Laufende Kosten 1,75 % p.a. Rating MVD/EDA  / 84 Beim Dachfonds Südtirol der Raiffeisen KAG sind zwei Fonds von ausländischen Subfondsanbietern in der Top-Ten- Hitliste vertreten. 0 % 2 % 4 % 6 % 8 % 10 % 12 % 14 % 16 % 18 % Top-Zielfonds in % Beim Konzept : Ertrag ausgewogen von Amundi sind immerhin drei hausexterne Subfonds unter den Top-Ten-Zielfonds zu entdecken. 0 % 2 % 4 % 6 % 8 % 10 % Top-Zielfonds in % Horst Kuch arbeitet seit 2001 bei Uniqa. Als Senior Port- folio Manager hat er unter an- derem das Dach- fondsmanage- ment inne. Uniqa World Selection Stammdaten ISIN AT0000743281 (A) Kategorie Mischfonds aktienorientiert Fondsvolumen 552,7 Mio. Euro Laufende Kosten 0,71 % p.a. Rating MVD/EDA  / – Top-Zielfonds in % Das gemischte Portfolio Uniqa World Selection ist aktuell der viertgrößte heimische Publikumsdachfonds und sehr breit aufgestellt. 0 % 1 % 2 % 3 % 4 % 5 % 6 % 7 % 8 % Hinweis: Um den Gesellschaften den enormen Arbeitsaufwand im Rahmen der FONDS professionell Dachfonds-Studie zu erleichtern, stellen einige KAGen die Subfondslisten ihrer Dachfonds anonymisiert zur Verfügung. Die Ermittlung der zehn größten Positionen erfolgte daher einerseits anhand der im Rahmen der Studie zur Verfügung gestellten Daten, andererseits mithilfe von Mountain-View (vormals Software-Systems.at). Raiffeisen Euro Plus Rent 18,38 % Raiffeisen R 304 Fonds 17,13 % Raiffeisen R 301 Fonds 15,10 % Raiffeisen Euro Rent 8,06 % Raiffeisen Global Allocation Strategies Diversified 6,15 % R-Ratio-GlobalAktien 6,12 % Raiffeisen Income I 6,12 % Raiffeisen Global Allocation Strategies Plus S 4,19 % Blue Bay Investment Grade Euro Government Bond 3,03 % JP Morgan EU Government Bond 3,02 % JPMorgan Funds - US Value Fund (EUR) I 7,69 % Fidelity Funds - Global Equity Income ESG Fund 7,56 % X ESG MSCI EMERGING MARKETS 6,28 % GS North America Enhanced Index Sustainable 6,04 % AMUNDI MSCI USA ESG LEADERS 6,01 % Invesco MSCI USA ESG Universal 6,01 % JPMorgan ETFs US Research Enhanced Index 5,18 % Goldman Sachs Emerging Markets 5,02 % Xtrackers MSCI Europe ESG UCITS ETF 1C 5,01 % iShares MSCI Europe Screened UCITS ETF EUR 5,00 % Amundi Oko Sozial Euro Government Bond 9,02 % Amundi Euro GovtTLTD GRN Bd UCITS ETF 8,89 % AM Oko Sozial Euro Aggregate Bond 6,79 % Amundi Oko Sozial Euro Corporate Bond 4,59 % Amundi Prime Euro Govies 4,13 % FCH JPMorgan US Equity Focus (C) 3,66 % AM MSCI NA ESG CLMT NTZR AMB (PA 3,45 % Parnassus US SUST EQS 2,54 % Amundi S&P500 Cl N Z A PAB ETF 2,47 % FCH Neubergerberman US L CAP Value 2,45 %