FONDS professionell Dachfonds-Studie, Ausgabe 2/2018

FONDS professionell DACHFONDSK Studie I/IGHJ www.fondsprofessionell.at 15 Ein genauer Blick auf die größten heimischen Dachfondsanbie- ter Erste Asset Management, Amundi Austria, Raiffeisen KAG, Kepler-Fonds, Gutmann KAG und 3 Banken-Generali zeigt, dass die ausländischen Subfondslieferanten erfolgreich um die Gunst der Dachfondsmanager werben konnten (siehe Grafik nächste Seite). So machte etwa der Subfondsanteil der eigenen Fonds bei der Erste-Sparinvest 2007 noch 69 Prozent aus, aktuell liegt man bei 37,23 Prozent. Bei der Raiffeisen KAG waren es 2007 noch stolze 80 Prozent; seither sank der Anteil an eigenen Subfonds aber kontinuierlich auf zuletzt 66,53 Prozent. Bei der mit Amundi fusionierten Pioneer IA war der Anteil an Eigenfonds im Dachfondsbestand bereits im Jahr 2007 mit 70 Prozent deutlich niedriger als bei der Raiffeisen KAG. Aktuell liegt man bei 30,36 Prozent. 2.6. So sind die sechs größten Dachfondsanbieter investiert Gerhard Beulig managt auch den Espa Select Bond. Er ist bei der Ersten für Fixed-Income- und Multi- Asset-Strategien zuständig. Espa Select Bond Thomas Wehinger ver- antwortet bei Amundi Austria als Dachfonds- manager die Produktvarian- ten der Komfort Invest Fonds. Amundi Komfort Invest trad. Silvia Cova zeichnet für den im Jahr 2000 lancierten Kon- zept : Ertrag ausgewogen von Amundi Austria seit 2018 ver- antwortlich. Konzept : Ertrag ausgewogen Stammdaten ISIN AT0000660600 (T) Kategorie Anleihen gemischt Fondsvolumen 457,90 Mio. Euro Kostenquote (TER) 0,69 % Ratings Morningstar  MVD/EDA  / 76 Stammdaten ISIN AT0000801071 (T) Kategorie Mischfonds anleihenorientiert Fondsvolumen 397,35 Mio. Euro Kostenquote (TER) 1,19 % Ratings Morningstar  MVD/EDA  / 71 Stammdaten ISIN AT0000738281 (T) Kategorie Mischfonds ausgewogen Fondsvolumen 673,84 Mio. Euro Kostenquote (TER) 1,68 % Ratings Morningstar  MVD/EDA  / 65 Top-Zielfonds in % Bei der Nummer vier des österreichisches Dachfondsmarktes, dem Espa Select Bond, werden ausschließlich Produkte aus dem eigenen Haus eingesetzt. 0 % 5 % 10 % 15 % 20 % Espa T 185 1 T 4,67 % Espa T 185 2 T 4,71 % Erste Total R eturn Fixed Income 5,09 % Espa Bond Dolla r 6,5 % Espa XT Bond EUR 7,5 % Erste Responsible Bo nd EO Corporate 8,45 % Espa Bond USA Corpora te 9,36 % Espa Bond Inflation-Linke d 9,64 % Espa Bond Mortage 9,82 % Espa Bond Euro Corporate 16,85 % 0 % 5 % 10 % 15 % J 3 Top-Zielfonds in % Dass die mit Amundi fusionierte Pioneer IA unter den großen Dachfondsanbietern am stärksten auf ausländische Häuser setzt, zeigt sich beim Komfort Invest traditionell. Beim Konzept : Ertrag ausgewogen befinden sich drei ETFs der Blackrock- Tochter iShares unter den Top-10- Zielfonds. 0 % 5 % 10 % 15 % JPM A merica Equity C (Acc) EUR 2,11 % Parves t Bond Euro Corp I EUR 2,22 % PIA-Eu ro Special Bond T 2,25 % Threadn eedle Lux US Contrarian Core IU 2,47 % PIA-Eur o Corporate Bond T 2,5 % Amundi ETF MSCI North America 2,54 % Bond Strategy Euro ST 3Y A 6,91 % Bond Strategy Euro All Term A 10,65 % PIA-Euro Government Bond T 11,05 % A 115 15,37 % 1 0 % 1 % 2 % 3 % 4 % 5 % 6 % Eleva European Selection Fund I 1,88 % AB SICAV I - Se lect US Equity Portfolio I 1,91 % ABN Amro Arist otle US Equities - I 1,92 % Amundi Funds B ond Euro Government 1,95 % Amundi Mündel Rent 2,99 % iShares iBoxx EUR Liquid Sovere igns 1.5-10.5 3,73 % iShares Italy Treasury Bond 4,45 % iShares Euro T Bond 5,44 % Amundi Euro Rent 5,54 % Amundi Öko Sozial Rent 5,81 % 0 % 5 % 10 % 15 % 20 % 3 6 Top-Zielfonds in % Hinweis: Um den Gesellschaften den enormen Arbeitsaufwand im Rahmen der FONDS professionell Dachfonds-Studie zu erleichtern, stellen einige KAGs die Subfondslisten ihrer Dachfonds anonymisiert zur Verfügung. Die Ermittlung der zehn größten Positionen erfolgte daher einerseits anhand der im Rahmen der Studie zur Verfügung gestellten Daten, andererseits mithilfe von Mountain-View (vormals Software-Systems.at).